Πρώτον. Παράγοντες ανάπτυξης της αγοράς φωτοβολταϊκών στις ΗΠΑ και προκλήσεις
Από το 2013, οι τιμές των φωτοβολταϊκών kWh στις ΗΠΑ είναι χαμηλότερες από αυτές του άνθρακα, καθιστώντας τον μία από τις φθηνότερες πηγές ενέργειας. Ωστόσο, οι φωτοβολταϊκές εγκαταστάσεις έχουν σημειώσει δύο σημαντικούς αρνητικούς ρυθμούς ανάπτυξης την τελευταία δεκαετία, που σχετίζονται με αλλαγές στις πολιτικές φορολογικών πιστώσεων ITC και αλλαγές στις πολιτικές εισαγωγής μονάδων της Κίνας, αντίστοιχα. Οι επίγειες εγκαταστάσεις αποτελούν τον κυρίαρχο τρόπο εγκατάστασης φωτοβολταϊκών στις ΗΠΑ, αντιπροσωπεύοντας το 60-70% του συνόλου. Τα τελευταία τρίμηνα, οι οικιακές εγκαταστάσεις έχουν πιεστεί από τις καθυστερημένες αυξήσεις των επιτοκίων και τις προσαρμογές πολιτικής ανά πολιτεία. Παρά το περιβάλλον υψηλών επιτοκίων, οι επίγειες εγκαταστάσεις στις ΗΠΑ έχουν δείξει καλές αποδόσεις, κυρίως λόγω της υποστήριξης των πολιτικών επιδότησης ITC. Αναμένεται ότι οι φωτοβολταϊκές εγκαταστάσεις θα συνεχίσουν να αυξάνονται στο μέλλον με χαμηλότερα επιτόκια και τη συνέχιση της πολιτικής ITC. Οι φωτοβολταϊκές εγκαταστάσεις στις ΗΠΑ έχουν καταλάβει υψηλό ποσοστό, αλλά εξακολουθούν να είναι πολύ χαμηλότερο από το μερίδιο της ορυκτής ενέργειας στην τοπική δομή ισχύος. Η νέα πολιτική της κυβέρνησης Μπάιντεν επεκτείνει σημαντικά τον λόγο επιδότησης ITC, καθώς η αύξηση της εγκατεστημένης ισχύος των φωτοβολταϊκών παρέχει μακροπρόθεσμη υποστήριξη. Το τρέχον απόθεμα του έργου είναι επαρκές, προβλέποντας ότι τα επόμενα δύο χρόνια θα συνεχίσουν να διατηρούν διψήφιο ρυθμό ανάπτυξης. Ο IEA ενημέρωσε τον ετήσιο στόχο εγκατάστασης νέας ισχύος για το 2024, ο οποίος για τα μεγάλα φωτοβολταϊκά εργοστάσια στις Ηνωμένες Πολιτείες (μέγεθος > 1MW) ανέρχεται σε 36,4GW, αντιπροσωπεύοντας το 58% της συνολικής κλίμακας εγκατάστασης ισχύος του σχεδίου. Το 2024, η νέα παραγωγή φωτοβολταϊκής ενέργειας που θα εγκατασταθεί στον ενεργειακό τομέα των ΗΠΑ το 2023 είναι 18,4GW. Το 2023, ο ενεργειακός τομέας των ΗΠΑ θα έχει εγκατεστημένη νέα φωτοβολταϊκή ισχύ 18,4GW και ο στόχος για το 2023 είναι διπλάσιος από τον αριθμό που θα εγκατασταθεί το 2023. Δεδομένης της περιορισμένης εγχώριας παραγωγικής ικανότητας και του υψηλού κόστους στις ΗΠΑ, οι ΗΠΑ εξαρτώνται σε μεγάλο βαθμό από τις εισαγωγές. Στο τέλος του 2023, η εγχώρια παραγωγική ικανότητα των φωτοβολταϊκών μονάδων στις ΗΠΑ ήταν μικρότερη από 7GW και περισσότερα από τα 2/3 των μονάδων πρέπει να βασίζονται σε εισαγωγές.
Δεύτερον, ο αντίκτυπος του συστήματος τροφοδοσίας φωτοβολταϊκών της Νοτιοανατολικής Ασίας υπό διπλές αντίστροφες κυρώσεις
Οι ΗΠΑ επιβάλλουν διπλές κυρώσεις αντιντάμπινγκ στις κινεζικές εταιρείες φωτοβολταϊκών, με αποτέλεσμα η παραγωγική ικανότητα φωτοβολταϊκών στη Νοτιοανατολική Ασία να καταστεί σημαντικός προμηθευτής της αγοράς των ΗΠΑ. Οι υψηλοί δασμοί και οι περιορισμοί στην αλυσίδα εφοδιασμού πρώτων υλών της Κίνας έχουν ωθήσει τις εταιρείες να μεταφέρουν την παραγωγική τους ικανότητα στη Νοτιοανατολική Ασία και να αυξήσουν την τοπική παραγωγική ικανότητα. Ωστόσο, ο τελευταίος γύρος κυρώσεων θα μπορούσε να οδηγήσει σε περιορισμούς παραγωγικής ικανότητας στη Νοτιοανατολική Ασία, οι οποίοι με τη σειρά τους θα μπορούσαν να επηρεάσουν την προσφορά και τις αυξήσεις τιμών στην αγορά των ΗΠΑ. Η επιβολή διπλών αντι-κυρώσεων από τις ΗΠΑ στις χώρες της Ανατολικής Ασίας αναμένεται να οδηγήσει σε αύξηση του κόστους της παραγωγικής ικανότητας φωτοβολταϊκών στη Νοτιοανατολική Ασία, η οποία εξακολουθεί να εξαρτάται από την παραγωγική ικανότητα των μπαταριών και την παραγωγική ικανότητα των ανερχόμενων παραγωγικών μονάδων της περιοχής βραχυπρόθεσμα. Μακροπρόθεσμα, είναι απαραίτητο να εξεταστεί η κατασκευή τοπικής παραγωγικής ικανότητας για την παράκαμψη των κυρώσεων, να διερευνηθεί η ενσωμάτωση των εξαγωγών για την κάλυψη των ελλείψεων του μοντέλου και η αναγκαιότητα και η κερδοφορία του τοπικού εργοστασίου των ΗΠΑ.
Τρίτον, η ανάπτυξη της φωτοβολταϊκής βιομηχανίας των ΗΠΑ και ο αντίκτυπος του νόμου IRA
Η φωτοβολταϊκή βιομηχανία των ΗΠΑ κατά τη διάρκεια της κυβέρνησης Μπάιντεν επωφελήθηκε από τον νόμο IRA, ο οποίος επεκτείνει την πίστωση φόρου επενδύσεων ITC και παρέχει τεράστια κίνητρα από την πλευρά της προσφοράς για την προώθηση της επιστροφής του κλάδου. Αυτό σχεδιάστηκε για να υποστηρίξει έντονα την ανάπτυξη της τοπικής κατασκευής και της αλυσίδας της φωτοβολταϊκής βιομηχανίας, συμπεριλαμβανομένων υψηλών επιδοτήσεων για τους κατασκευαστές μονάδων και υλικών και πρόσθετων κινήτρων για έργα που πληρούν ορισμένους δείκτες τοπικής παραγωγής. Επιπλέον, το νομοσχέδιο εισάγει εργασιακά πρότυπα και απαιτήσεις τοπικής κατασκευής, προωθώντας περαιτέρω την τάση της τοπικής παραγωγής στον κλάδο των φωτοβολταϊκών, η οποία αναμένεται να ενισχυθεί τα επόμενα χρόνια.
Τέταρτον, η πολιτική επιδοτήσεων φωτοβολταϊκών στις ΗΠΑ και ο αντίκτυπός της
Η τεράστια πολιτική επιδοτήσεων IR που εφαρμόζεται επί του παρόντος από τις Ηνωμένες Πολιτείες έχει ενεργοποιήσει αποτελεσματικά τις τοπικές φωτοβολταϊκές επιχειρήσεις, όπως η First Solar, η οποία έχει μετατρέψει με επιτυχία τις ζημίες σε κέρδη και έχει επιτύχει σημαντική αύξηση των κερδών υποβάλλοντας αίτηση για επιδοτήσεις. Η πολιτική όχι μόνο βοηθά τις τοπικές εταιρείες να βελτιώσουν την οικονομική τους κατάσταση βραχυπρόθεσμα, αλλά είναι επίσης κρίσιμη για τη βελτίωση της μελλοντικής τους κερδοφορίας. Καθώς το ποσοστό της τοπικής παραγωγικής ικανότητας αυξάνεται, αναμένεται ότι οι επιδοτήσεις της Λος Άντζελες θα ενισχύσουν περαιτέρω την κερδοφορία εταιρειών όπως η First Solar. Επιπλέον, οι τιμές των μονάδων αναμένεται να αυξηθούν ξανά λόγω περιορισμών στην παραγωγική ικανότητα, μετριάζοντας προηγούμενες ανησυχίες για πτώση των τιμών ή απώλεια ασφαλίστρων. Η εγχώρια βιομηχανία φωτοβολταϊκών των ΗΠΑ αντιμετωπίζει σημεία συμφόρησης στην προμήθεια πυριτίου, αλλά αναμένεται να διατηρήσει και να ενισχύσει την ανταγωνιστικότητά της στην παγκόσμια αγορά αυξάνοντας την τοπική παραγωγική ικανότητα και αξιοποιώντας τις υπάρχουσες πολιτικές επιδοτήσεων. Τέλος, μια ανάλυση ευαισθησίας δείχνει ότι η κερδοφορία των ολοκληρωμένων μονάδων στη Νοτιοανατολική Ασία μειώνεται υπό την επίδραση του διπλού αντίστροφου δασμολογικού συντελεστή, ενώ το μοντέλο χρήσης αμερικανικών μπαταριών και συναρμολόγησης στη Νοτιοανατολική Ασία εξακολουθεί να έχει υψηλό δυναμικό κέρδους.
Πέντε, οι κινεζικές επιχειρήσεις στις Ηνωμένες Πολιτείες όσον αφορά τη διάταξη της φωτοβολταϊκής παραγωγικής ικανότητας, προκλήσεις και ευκαιρίες
Με την εγχώρια και ξένη ολοκληρωμένη παραγωγική ικανότητα των επιχειρήσεων να επεκτείνεται στις Ηνωμένες Πολιτείες, ιδίως οι Atlas και LONGi, δύο επιχειρήσεις στην κατασκευαστική κλίμακα των Ηνωμένων Πολιτειών συνεχίζουν να επεκτείνονται, γεγονός που υποδηλώνει την έλλειψη παραγωγικής ικανότητας μπαταριών και τη σημασία της ολοένα και πιο σημαντικής. Παρά τις κατασκευαστικές δυσκολίες και τα τεχνικά όρια, η μελλοντοστραφής διάταξη της παραγωγικής ικανότητας μπαταριών είναι ζωτικής σημασίας για τη μακροπρόθεσμη ανάπτυξη των επιχειρήσεων. Επιπλέον, οι εταιρείες που επικεντρώνονται σε τοπικές δραστηριότητες και πολιτικές και επιχειρηματικές σχέσεις είναι πιο πιθανό να εγκατασταθούν με επιτυχία στις ΗΠΑ και να αποφέρουν διαρκή υπερκέρδη. Εν τω μεταξύ, οι επενδυτές θα πρέπει να δώσουν ιδιαίτερη προσοχή σε παράγοντες όπως οι πολιτικές επιδοτήσεων, οι αλλαγές δασμών και οι κίνδυνοι διπλωμάτων ευρεσιτεχνίας, προκειμένου να αξιοποιήσουν καλύτερα τις επενδυτικές ευκαιρίες.
